下列关于远期交易与期货交易的说法,错误的是()。-2021年证券从业资格考试答案

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下列关于远期交易与期货交易的说法,错误的是()。

A、远期交易是买卖双方签订远期合同,规定在未来某一时间进行实物商品交收的一种交易方式

B、期货交易是在远期交易的基础上发展起来的

C、远期交易是在期货交易的基础上发展起来的

D、期货交易的对象是交易所统一制定的标准化期货合约,远期交易的对象是交易双方私下协商达成的非标准化合同

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答案解析:远期交易是指买卖双方签订远期合同,规定在未来某一时间进行实物商品交收的一种交易方式
期货合约是期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量标的物的标准化合约。
期货交易是在远期交易的基础上发展起来的。因此选项C不正确。

会员结算准备金最低余额,以()向期货交易所缴纳。

A、银行贷款

B、客户保证金

C、有价证券

D、自有资金

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答案解析:《期货交易所管理办法》第六十九条 会员结算准备金最低余额由会员以自有资金向期货交易所缴纳。

大连商品交易所对某月份玉米期货进行计算机撮合成交时,若最优卖出价为1946元/吨,某交易者申报的买入价为1947元/吨,前一成交价为1945元/吨,则()。

A、自动撮合成交,撮合成交价等于1947元/吨

B、自动撮合成交,撮合成交价等于1946元/吨

C、自动撮合成交,撮合成交价等于1945元/吨

D、不能成交

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答案解析:当买入价大于、等于卖出价则自动撮合成交,撮合成交价等于买入价(bP)、卖出价(sp)和前一成交价(cp)三者中居中的一个价格,即:当bp≥sp≥cp,则最新成交价=sp
1947元/吨 ≥1946元/吨 ≥ 1945元/吨,因此撮合成交价格=1946元/吨

以下属于期货投资咨询业务的是()。

A、期货公司协助客户建立风险管理制度和操作流程,提供专项培训

B、期货公司代理客户进行期货交易

C、期货公司按照合同约定管理客户委托的资产

D、期货公司用公司自有资产进行投资

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答案解析:

期货投资咨询业务是指基于客户委托,期货公司及其从业人员向客户提供风险管理顾问、研究分析、交易咨询等服务并获得合理报酬。其中,风险管理顾问包括协助客户建立风险管理制度、操作流程,提供风险管理咨询、专项培训等。选项A正确。

道氏理论认为所有价格中,()最重要,甚至认为只需要用到此价格,不用别的价格。

A、开盘价

B、成交价

C、收盘价

D、买入价

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答案解析:道氏理论认为所有价格中,收盘价最重要,甚至认为只需用收盘价,不用别的价格。

期货从业人员辞职、被解聘,()应该向中国期货业协会报告。

A、相关监管机构

B、期货从业人员主管主任

C、期货从业人员所在机构

D、期货从业人员

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答案解析:《期货从业人员管理办法》第十一条期货从业人员辞职、被解聘或者死亡的,机构应当自上述情形发生之日起10个工作日内向协会报告,由协会注销其从业资格。

期货价差套利有助于()。

A、提高期货市场波动性

B、降低期货市场波动性

C、提高期货市场流动性

D、降低期货市场流动性

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答案解析:期货价差套利行为有助于提高市场流动性。期货价差套利交易客观上能扩大期货市场的交易量,承担价格变动的风险,提高期货交易的活跃程度,并且有助于其他交易者的正常进出和套期保值操作的顺利实现,有效降低市场风险,促进交易的流畅化和价格的理性化,因而起到了市场润滑剂和减震剂的作用。

美式期权是指期权持有者可以在期权到期日以前的()选择执行或不执行期权合约。

A、四个工作日

B、一个工作日

C、两个工作日

D、任何一个工作日

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答案解析:美式期权是指期权持有者可以在期权到期日以前的任何一个工作日选择执行或不执行期权合约。

点价交易是指以某商品某月份的()为计价基础,确定双方买卖该现货商品价格的交易方式。

A、现货价格

B、期货价格

C、政府指导价格

D、平均批发价格

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答案解析:点价交易,是指以某月份的期货价格为计价基础,以期货价格加上或减去双方协商同意的升贴水来确定双方买卖现货商品的价格的定价方式。

进行股指期货买入套期保值的情形是()。

A、投资者在未来计划持有股票组合,担心股市大盘上涨而购买股票组合成本上升

B、投资者在未来计划持有股票组合,担心股市大盘下跌而购买股票组合成本上升

C、投资者持有股票组合,担心股市大盘下跌影响股票组合的收益

D、投资者持有股票组合,为了回避股票市场价格下跌的风险

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答案解析:买入套期保值是指交易者为了回避股票市场价格上涨的风险,通过在期货市场买入股票指数的操作,在股票市场和期货市场上建立盈亏冲抵机制。进行买入套期保值的情形主要是:投资者在未来计划持有股票组合,担心股市大盘上涨而使购买股票组合成本上升。选项A正确。