关于卖空交易,下列表述错误的是()。-2021年证券从业资格考试答案

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关于卖空交易,下列表述错误的是()。

A、融券业务同样会放大投资者收益率或损失率,如同杠杆一样增加了投资结算的波动幅度

B、卖空交易没有平仓之前,投资者融券卖出所得资金除买券还券外,不能用于其他用途

C、卖空交易即融券业务,指投资者可以向证券公司借入一定数量的证券卖出,当证券价格下降时再以当时的市场价格买入证券归还证券公司,自己则得到投资收益

D、用证券冲抵保证金时,对于不同的证券,按同一折算率进行折算

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答案解析:用证券充抵保证金时,对于不同的证券,必须以证券市值或净值按不同的折算率进行折算。

基金销售机构调查和评价基金投资人风险承受能力的方法及说明,应通过适当途径向()公开。

A、基金管理人

B、基金托管人

C、基金监管机构

D、基金投资人

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答案解析:选项D 符合题意:基金销售机构所使用的基金产品风险评价方法及其说明应当向基金投资人公开。

股权投资基金募集过程中,以下做法违反现行监管规则的是()。Ⅰ.基金管理人向投资者承诺投资本金不受损失Ⅱ.基金销售机构向投资者承诺投资本金不受损失Ⅲ.基金管理人向投资者承诺最低收益Ⅳ.基金销售机构向投资者承诺最低收益

A、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ

C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

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答案解析:选项D符合题意:在推介基金时,不得宣传“预期收益”、“预计收益”、“预测投资业绩”等相关内容,不得违规使用“安全”、“保证”等措辞。基金推介材料中应避免出现相关表述。

债券基金与债券的区别不包括()。

A、债券基金分配的收益有升有降,不如债券的利息固定

B、债券基金有一个确定的到期日

C、债券基金的收益率比买入并持有到期的单一债券的收益率更难以预测

D、债券基金没有固定到期曰,所承担的利率风险将取决于所持有的债券的平均到期日

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答案解析:

债券基金与债券的区别:

(1)债券基金的收益不如债券的利息固定。债券基金作为不同债券的组合,

《私募投资基金监督管理暂行办法》不适用()。

A、私募基金管理人从事私募基金业务

B、公募基金管理人从事私募基金业务

C、私募基金管理人从事公募基金管理业务

D、公募基金管理人子公司从事私募基金业务

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答案解析:《私募投资基金监督管理暂行办法》不能约束公募基金业务。

某股票的收益率为15%,收益率的标准差为25%,与市场投资组合收益率的相关系数是0.2,市场投资组合要求的收益率是14%,市场投资组合的标准差是4%,该股票的贝塔系数为()。

A、1.25

B、1.45

C、1.75

D、1.55

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答案解析:贝塔系数的计算公式为:,其中β表示贝塔系数,

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