证券公司从事介绍业务,应当与期货公司签订书面委托协议。下列各-2021年证券从业资格考试答案

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证券公司从事介绍业务,应当与期货公司签订书面委托协议。下列各项中,属于法律规定协议应载明的内容是()。

A、执行期货保证金安全存管制度的措施

B、报酬支付及相关费用的分担方式

C、客户投诉的接待处理方式

D、介绍业务对接规则

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答案解析:

《证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法》第十条 证券公司从事介绍业务,应当与期货公司签订书面委托协议。委托协议应当载明下列事项:   

(一)介绍业务的范围;   

(二)执行期货保证金安全存管制度的措施;   

(三)介绍业务对接规则;   

(四)客户投诉的接待处理方式;   

(五)报酬支付及相关费用的分担方式;   <

某德国投资者持有一笔人民币资产组合,需要对冲汇率风险,假设市场上没有欧元兑人民币的远期合约,该投资者选择3个月期欧元兑美元远期合约与3个月期美元兑人民币远期合约避险,则该投资者应()。

A、买入欧元兑美元远期合约

B、卖出欧元兑美元远期合约

C、买入美元兑人民币远期合约

D、卖出美元兑人民币远期合约

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答案解析:德国投资者持有人民币资产,面临人民币贬值,欧元升值的风险。即欧元/美元合约上涨;美元/人民币合约上涨,因此应买入欧元/美元远期合约,买入美元/人民币远期合约。

如果预计标的资产价格在较小的范围内波动,可以采用()。

A、买入蝶式期权策略

B、卖出蝶式期权策略

C、买入跨式期权策略

D、卖出跨式期权策略

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答案解析:多头期权蝶式价差组合,在标的资产价格波动很小时使用。如果标的资产价格波动方向不明了而又预测标的发生较大波动,应使用空头期权价差组合。选项A正确。

不确定标的资产运行方向,但预期标的资产价格大幅波动,应进行多头跨式期权组合。若不确定标的资产运行方向,但预期标的资产价格比较稳定,则应进行空头跨式期权组合。选项D正确。

期货投资咨询机构的期货从业人员不得从事的行为包括()。

A、以个人名义从事期货业务

B、代理客户从事期货业务

C、为客户设计投资方案

D、利用传递媒介传递虚假或错误的信息

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答案解析:

《期货从业人员管理办法》第十七条 期货投资咨询机构的期货从业人员不得有下列行为:

(一)利用传播媒介或者通过其他方式提供、传播虚假或者误导客户的信息;

(二)代理客户从事期货交易;

(三)中国证监会禁止的其他行为。

第十四条(四)期货从业人员不得以本人或者他人名义从事期货交易;

某饲料厂对其未来要采购的豆粕进行套期保值,待采购完毕时结束套期保值。当基差走弱时,意味着()。(不计手续费等费用)

A、该饲料厂实际的采购价格比套期保值开始时的现货价格要更理想

B、期货和现货两个市场对冲实现净盈利

C、期货市场盈利现货市场亏损

D、现货市场盈利期货市场亏损

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答案解析:饲料厂未来要购买豆粕,担心未来价格上涨,购买成本增加,则应进行买入套期保值。买入套期保值,基差走弱时,现货市场和期货市场盈亏相抵后,存在净盈利,因此饲料厂实际采购价格比套期保值开始时的现货价格要理想,选项AB正确;买入套期保值,基差走弱,只能说现货市场和期货市场盈亏相抵后存在净盈利,不能判断一定是期货市场盈利还是现货市场盈利,因此CD不正确。

我国外汇管理交易中心的人民币兑美元外汇掉期期限包括()。

A、1月

B、2月

C、1年

D、2年

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答案解析:外汇掉期一般为1年以内的交易,也有一年以上的交易。我国外汇交易中心的人民币兑美元外汇掉期期限一般为:O/N,T/N,S/N,1W,2W,3W,1M,2 M,3 M,4 M,5 M,6 M,9 M,1Y,18 M,2Y,3Y等。

某期货公司的风险度计算公式为:风险度=客户保证金/客户权益×100%,则()。

A、客户风险度大于100%将收到《追加保证金通知书》

B、客户风险度等于100%,表明客户可用资金为0

C、客户风险度越接近100%,风险越大

D、客户风险度大于50%将收到《追加保证金通知书》

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答案解析:风险度越接近100%,表示风险越大;等于100%,则说明客户可用资金为0。客户的可用资金不能为负,因此,期货公司不允许客户风险度大于100%,当风险度大于100%时,客户会收到期货公司“追加保证金通知书”。

我国期货公司可以从事境内期货经纪业务,符合规定的还可以申请()。

A、投资咨询业务

B、境外经纪业务

C、资产管理业务

D、股票经纪业务

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答案解析:期货公司除申请经营境内期货经纪业务外,还可以申请经营境外期货经纪、期货投资咨询、资产管理业务等。从事境外期货经纪、期货投资咨询的,应当取得相应业务资格。从事资产管理业务的,应当依法登记备案。

期货从业人员不得从事的行为有()。

A、损害他人利益

B、代扣代缴

C、进行虚假宣传,诱骗客户进行虚假宣传交易

D、挪用客户保证金或其他财产

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答案解析:

《期货从业人员管理办法》第十五条 期货公司的期货从业人员不得有下列行为:

(一)进行虚假宣传,诱骗客户参与期货交易;

(二)挪用客户的期货保证金或者其他资产;

(三)中国证监会禁止的其他行为。

下列对于点价交易的说法,正确的()。

A、点价交易在交易所进行

B、点价交易双方并不需要参与期货交易

C、点价交易的本质是为现货定价

D、点价交易是以某月份期货合约的价格为计价基础

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答案解析:点价交易是以某月份期货价格为计价基础,以期货价格加上或减去双方协商同意的升贴水来确定双方买卖现货商品的价格的定价方式。点价交易实质是一种现货贸易定价方式,交易双方并不需要参与期货交易。