私募基金运行期间,信息披露义务人应当在每年结束之日起4个月以-2021年证券从业资格考试答案

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私募基金运行期间,信息披露义务人应当在每年结束之日起4个月以内向投资者披露以下信息()。Ⅰ.报告期末基金净值和基金份额总额Ⅱ.基金的财务情况Ⅲ.基金投资运作情况和运用杠杆情况Ⅳ.投资收益分配和损失承担情况

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

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答案解析:《私募投资基金信息披露管理办法》第十七条私募基金运行期间,信息披露义务人应当在每年结束之日起4个月以内向投资者披露以下信息:
(1) 报告期末基金净值和基金份额总额;
(2) 基金的财务情况;
(3) 基金投资运作情况和运用杠杆情况;
(4)投资者账户信息,包括实缴出资额、未缴出资额以及报告期末所持有基金份额总额等;
(5) 投资收益分配和损失承担

股权投资母基金是以()为主要投资对象的基金。

A、普通基金

B、货币基金

C、股权投资基金

D、风险投资基金

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答案解析:股权投资母基金是以股权投资基金为主要投资对象的基金。

关于基金财产的债权,下列说法错误的是()。

A、基金财产的债权,不得与基金管理人的固有财产的债权相抵销

B、不同基金财产的基金财产的债权,可以由基金管理人安排相互抵销

C、非基金本身承担的债务,不得对基金财产强制执行

D、基金财产的债权,不得与基金托管人的固有财产的债权相抵销

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答案解析:

选项B 说法错误:不同基金财产的债权债务,不得相互抵销。

选项AD说法正确:基金财产的债权,不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销。

选项C说法正确:非因基金财产本身承担的债务,不得对基金财产强制执行。

关于股权投资母基金,说法正确的是()。

A、母基金的规模一般较大,通过投资多只股权投资基金以分散风险

B、母基金的规模一般较小,主要是为了加快投资市场节奏和资金周转周期

C、母基金的规模一般较大,因此相较于股权投资基金往往有更高的风险和更高的收益

D、母基金的规模通常较大,但相较于中小企业投资者往往没有足够的资源,难以吸引优秀的投资人才

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答案解析:

选项A说法正确:母基金通常会投资于多只股权投资基金,这些股权投资基金投资的公司往往会达到一个较大的数量,这使母基金的投资实现多样性,如投资阶段、时间跨度、地域、行业、投资风格等,从而投资者可以有效地实现风险分散。

选项D 说法错误:由于母基金拥有相当的规模,能够吸引、留住及聘用行业内最优秀的投资人才。中小投资者很少具有足够的资源来吸引类似规模及品质的投资团队。选项BC不符合题意。

巨额赎回风险,即当单个交易日基金的净赎回申请超过基金总份额的()时,投资人将可能无法及时赎回持有的全部基金份额。

A、7%

B、10%

C、30%

D、45%

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答案解析:巨额赎回风险,即当单个交易日基金的净赎回申请超过基金总份额的10%时,投资人将可能无法及时赎回持有的全部基金份额。

下列不属于基金销售人员从事基金销售活动禁止性情形的是()。

A、违规向他人提供基金未公开的信息

B、不同意他人以其本人或所在机构的名义从事基金销售业务

C、违规接受投资者全权委托,直接代理客户进行基金认购、申购、赎回等交易

D、挪用投资者的交易资金或基金份额

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答案解析:B选项属于基金销售人员从事基金销售活动时的正确做法。基金销售人员从事基金销售活动的其他禁止性情形包括:

(1)在销售活动中为自己或他人牟取不正当利益。

(2)违规向他人提供基金未公开的信息。

(3)诋毁其他基金、销售机构

相对估值法是指将企业的()乘以(),从而获得对企业股权价值的估值参考结果。

A、主要财务指标;根据行业或参照企业计算的估值乘数

B、企业股权价值;市盈率

C、主要财务指标;市盈率

D、净收益;市现率

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答案解析:相对估值法是指将企业的主要财务指标乘以根据行业或参照企业计算的估值乘数, 从而获得对企业股权价值的估值参考结果。

估值是投资最重要的环节之一,也是投资协议的重要内容,投资前需要明确评估目标资产的()。

A、实际价值

B、公允价值

C、最终价值

D、内在价值

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答案解析:估值是投资最重要的环节之一,也是投资协议的重要内容,投资前需要明确评估目标资产的公允价值;内在价值又称为:非使用价值定义为一家企业在其余下的寿命之中可以产生的现金的折现值,内在价值是一个非常重要的概念,它为评估投资和企业的相对吸引力提供了惟一的逻辑手段。

关于外资私募股权投资基金的基本运作方式的说法,错误的是()。

A、外币股权投资基金通常采取“两头在外”的方式

B、外币股权投资基金经营实体注册在境外

C、外币股权投资基金在境外完成项目的投资退出

D、外币股权投资基金可以在国内以基金名义注册法人实体

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答案解析:外币股权投资基金通常采取“两头在外”的方式(A项正确)。第一,外币股权投资基金无法在国内以基金名义注册法人实体(D项错误),其经营实体注册在境外(B项正确)。第二,外币股权投资基金在投资过程中,通常在境外设立特殊目的公司作为受资对象,并在境外完成项目的投资退出(C项正确)。

现行《中华人民共和国证券投资基金法》为()年修正。

A、2016

B、2015

C、2014

D、2013

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答案解析:现行《中华人民共和国证券投资基金法》为2015年修正。